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Monedas de oro: para el Apocalipsis zombi, pero no para los inversores

¿Espera que el orden económico mundial sufra un colapso total? ¿Crees que los zombis se levantarán y atacarán? ¿Te excita la numismática? Si responde afirmativamente a cualquiera de estas preguntas, la compra de monedas de oro puede ser lo que le conviene. Si no respondió que sí (y pensó que numismática era una palabra 'sucia'), aquí hay algunas sugerencias para exponerse al oro sin comprar monedas.

El problema de las monedas de oro
Las monedas de oro son una forma fácil de acceder al oro para el inversor medio. Básicamente, existen dos variedades: lingotes y monedas coleccionables. Los lingotes se compran mejor directamente en la U.S. Mint, que vende monedas de oro, plata y otros metales preciosos. Las opciones incluyen águilas, carreras especiales y monedas conmemorativas. El costo es más alto que el oro, ya que las monedas tienen que fabricarse y venderse, pero los precios que pagas están ahí para que los veas y compares.

Fuente: Casa de la Moneda de los Estados Unidos, a través de Wikimedia Commons

Comprar a un intermediario o comerciante de monedas genera márgenes que pueden no ser tan transparentes. Ir de compras es probablemente incluso más importante si está buscando monedas coleccionables, que se negocian en función del valor coleccionable por encima de los precios del oro, y no son la mejor opción si solo desea poseer algo de oro.



Sin embargo, una vez que tienes oro, tienes un problema. Primero, si intenta venderlo, el margen de beneficio que pagó desaparecerá. El precio del oro tendrá que subir más que el margen si desea obtener beneficios. Una vez más, ir de compras es clave. Si intenta venderle a un comerciante, él o ella necesita ganarse la vida y tratará de obtener su oro a bajo precio.

Si no quiere vender, conservar el oro es igualmente problemático. El oro es caro y deseable. No es algo que dejes tirado por la casa. Por lo tanto, tendrá que encontrar un lugar para guardarlo en casa (como una caja fuerte a prueba de fuego) o ponerlo en una caja de seguridad. La última opción, por supuesto, significa que ahora está pagando una tarifa continua por el privilegio de poseer monedas de oro. Lo que trae a colación otro punto, incluso si elige usar su oro como un pisapapeles costoso: aparte de sujetar algunos papeles, no está haciendo mucho por usted.

Otras opciones de oro
Si todo lo que desea es exponerse al oro, en lugar de comprar monedas, debería considerar un fondo cotizado en bolsa (ETF) como Fideicomiso SPDR Gold (NYSEMKT: GLD). Esencialmente, este es un vehículo de inversión conjunta que posee, lo adivinó, lingotes de oro. Más de 700 toneladas por valor en recuentos recientes. El fideicomiso cobra una tarifa anual del 0,40%, lo que significa que por cada $ 1,000 invertidos, pagará aproximadamente $ 4. Y puede vender fácilmente las acciones en el mercado abierto cuando lo desee. Para la mayoría de los inversores, esta es una buena alternativa a la posesión directa de monedas de oro.

Otra forma de obtener exposición al oro, aunque no tan directamente, es comprar acciones de mineros de oro como el gigante de la industria. Barrick Gold Corporation (NYSE: ORO). Esto claramente trae consigo mucho más trabajo. Por ejemplo, Barrick es el mayor productor de oro y extrae el metal del suelo a un costo relativamente bajo. Pero, y este es un gran pero, hizo algunas inversiones cuestionables cuando los precios del oro eran más altos que ahora están afectando su desempeño y perspectivas de crecimiento. Básicamente, si elige comprar mineros de oro directamente, deberá hacer su tarea. Sin embargo, por ese esfuerzo adicional, podría beneficiarse de los dividendos. En el caso de Barrick, eso es un modesto 1,7% más o menos. Competidor GoldCorp (Bolsa de Nueva York: GG)rinde casi el 3%. Ambos son mejores de lo que obtendrás si tienes monedas de oro o SPDR Gold Trust.

Alternativamente, puede comprar un fondo o ETF que invierta en mineros de oro. Un buen ejemplo es Vectores de mercado Gold Miners ETF (NYSEMKT: GDX). Este ETF posee una sección transversal de mineros que utilizan una ponderación de capitalización (esencialmente, las empresas más grandes tienen participaciones más grandes que las más pequeñas). El costo es del 0,53% en honorarios de gestión. Si es un poco más agresivo, podría considerar la posibilidad de Vectores de mercado Junior Gold Miners ETF (NYSEMKT: GDXJ). Este ETF es propietario de mineros de pequeña capitalización y cobra un 0,57%. Ambos ETF han pagado dividendos en el pasado, aunque cada uno ha tenido años en los que no se han desembolsado dividendos.

Fuente: Casa de la Moneda de los Estados Unidos, a través de Wikimedia Commons

Fondo Vanguard Precious Metals and Mining (NASDAQMUTFUND: VGPMX)es una opción de fondo abierto. Tiene una tasa de gastos baja del 0,25%, pero no es una inversión pura en oro o en minería de oro. Sin embargo, si busca una amplia exposición a los metales preciosos con fines de diversificación, esta es una excelente opción. Dicho esto, históricamente, el fondo no ha pagado ninguna distribución. Sin embargo, su adquisición es muy barata, por lo que es una buena opción si desea mantener bajos los costos.

Para inversores realmente agresivos, otra forma de invertir en oro es a través de Fideicomiso de ingresos, recursos naturales y oro global de GAMCO (NYSEMKT: GGN). Se trata de un fondo cerrado gestionado por la empresa de gestión de activos de Mario Gabelli. Su nombre básicamente le dice que invierte mucho más allá del oro, pero lo que no dice es que el fondo cerrado hace un uso extensivo de la escritura de llamadas cubiertas para generar ingresos. Dado que el oro y otras materias primas a menudo son volátiles, eso conduce a grandes oscilaciones de precios para las acciones relacionadas. Y, por lo tanto, muchas oportunidades para escribir llamadas cubiertas y generar ingresos.

No es una opción de bajo riesgo de ninguna manera, pero actualmente tiene un rendimiento de casi el 12%. El fondo aumentará y disminuirá su distribución en función de las condiciones del mercado, por lo que no cuente con que el dividendo se mantenga en su actual $ 0.09 al mes. Pero debería obtener algún nivel de ingresos de la inversión a través de la mayoría de los mercados.

¡Ataque zombi! No.
El oro puede proporcionar un contrapeso importante para una cartera diversificada. Sin embargo, las monedas de oro no son la única, y quizás no la mejor, opción para que los inversores obtengan esa exposición. Si le gustan las monedas o cree que el mundo financiero tal como lo conocemos está a punto de colapsar, siga adelante y compre algunos lingotes para guardar. Si no es así, considere llenar su balde de oro de alguna otra manera.



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