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Resumen de 20 años de investigación y estadísticas sobre las mujeres en la inversión

Invertir es una excelente manera de hacer crecer la riqueza y lograr seguridad financiera, pero las mujeres parecen tener más dificultades que los hombres. Los salarios más bajos y la falta de confianza perjudican la capacidad de las mujeres para tener éxito como inversionistas y, en ausencia de grandes cambios, las mujeres inversionistas pueden seguir rezagadas, especialmente en lo que respecta a la riqueza a largo plazo y los ahorros para la jubilación.

Pero, ¿por qué existe tal disparidad entre inversores masculinos y femeninos? Vamos a sumergirnos.

Resultados clave

  • Las mujeres inversionistas obtienen mejores rendimientos que los hombres, hasta un 1%, según algunos estudios.
  • En promedio, las mujeres perdieron un 2,5% del valor de su cartera de acciones en 2015, mientras que los hombres perdieron un 3,8%.
  • Las mujeres tienen menos confianza en su capacidad de inversión que los hombres, aunque la confianza en las inversiones aumenta con la edad.
  • Aproximadamente una cuarta parte de las mujeres tiene dinero en el mercado de valores, y las mujeres tienen más probabilidades que los hombres de mantener cantidades significativas de sus activos en efectivo.
  • Menos del 5% de las mujeres se arriesgan mucho en sus carteras.
  • Las mujeres mantienen el rumbo negociando acciones y cambiando la asignación de activos con menos frecuencia que los hombres.
  • A pesar de ganar un 20% menos, las mujeres tienen mayores tasas de ahorro y participación en planes de jubilación que los hombres.

La brecha salarial de género

En general, tener más dinero para invertir conduce a una acumulación de riqueza más sólida. En este sentido, las mujeres tienen una desventaja bastante evidente.



En 2020, las mujeres ganaban alrededor de $ 0,80 por cada dólar que ganaba el hombre promedio.

Las mujeres alcanzan sus ingresos máximos a la edad de 44 años, ganando un promedio de $ 66,700. Los hombres, por otro lado, alcanzan sus ingresos máximos a la edad de 55 años, ganando un promedio de $ 101,200.

En total, hay una brecha acumulada de ingresos de por vida de $ 1,055,000 entre hombres y mujeres en la edad de jubilación. No es sorprendente, entonces, que las mujeres tengan un 80% más de probabilidades que los hombres de enfrentar la pobreza durante la jubilación.

A menudo se anima a las mujeres a abogar por salarios más altos, pero se enfrentan a obstáculos incluso cuando lo hacen. Caso en cuestión: las mujeres tienen menos probabilidades que los hombres de recibir aumentos cuando salen y preguntan.

Y, dado que el 39% de las mujeres han perdido ingresos o han perdido su carrera profesional para atender las necesidades de sus hijos o padres, es fácil ver por qué invertir podría resultarles un desafío. Menos ingresos significa menos fondos para poner a trabajar.

Las mujeres tienen menos confianza que los hombres en sus habilidades de inversión

Históricamente, las mujeres han carecido de confianza en su capacidad para invertir. Fidelity informa que solo el 9% de las mujeres piensan que son mejores inversionistas que los hombres. Un estudio de Merrill Lynch y Age Wave encontró que solo el 52% de las mujeres dicen sentirse seguras al administrar sus inversiones, en comparación con el 68% de los hombres.

Los datos de FINRA enfatizan este punto, con un 71% de los hombres que se evalúan a sí mismos como tener un alto nivel de conocimiento sobre inversiones, en comparación con el 54% de las mujeres. En este sentido, el 49% de los hombres se sienten cómodos tomando decisiones de inversión, en comparación con solo el 34% de las mujeres.

Después de leer estas estadísticas, no es sorprendente que solo el 23% de los planificadores financieros certificados sean mujeres.

La buena noticia es que la confianza invertida entre las mujeres aumenta con la edad. Si bien el 46% de las mujeres millennial se sienten preparadas para manejar inversiones, lo mismo ocurre con el 52% de las mujeres de la Generación X, el 54% de las baby boomers y el 60% de las mujeres de la generación silenciosa.

El hecho de que el 62% de las mujeres sientan que tienen las habilidades financieras para ahorrar para la jubilación también es alentador. Pero solo el 43% de las mujeres, en comparación con el 59% de los hombres, están muy seguras de haber planificado adecuadamente sus ingresos de jubilación, informa U.S. Trust.

Las mujeres invierten de forma más conservadora que los hombres

Una gran parte del aumento de la riqueza y la garantía de suficientes ingresos para la jubilación es invertir de una manera que pueda superar la inflación. En general, eso significa cargarse con acciones, que son más riesgosas que los bonos pero que históricamente han brindado rendimientos más sólidos.

La mayoría de las investigaciones indican que las mujeres tienden a alejarse de las acciones, a pesar del potencial de crecimiento que las acompañan.

La inversora promedio mantiene el 68% de su cartera en efectivo y equivalentes de efectivo, como cuentas del mercado monetario, letras del Tesoro y certificados de depósito, según Roca Negra . En comparación, los hombres mantienen el 59% de sus carteras en efectivo. Y solo el 21% de las mujeres están realmente dispuestas a invertir en acciones.

Una encuesta de S&P Global encontró que solo el 26% de las mujeres estadounidenses tienen dinero en el mercado de valores. Por Fideicomiso de EE. UU. , El 65% de las mujeres tiene un gran porcentaje de sus activos en efectivo, en comparación con el 51% de los hombres, y el 41% de las mujeres no tiene planes de invertir ese efectivo, en comparación con el 31% de los hombres.

Hasta cierto punto, un modesto miedo al riesgo es algo bueno. De hecho, Fidelity informa que es más probable que las mujeres inviertan sus ahorros a largo plazo en una asignación basada en la edad, como los fondos con fecha objetivo, que los hombres.

Pero las mujeres pueden estar llevando su inquietud a un extremo poco saludable, o mejor dicho, no rentable. Wells Fargo encuentra que solo el 4% de las mujeres asumen una gran cantidad de riesgo en sus carteras. Y el 56% de las mujeres millennial dicen que el miedo les impide invertir, según SoFi y Levo League. Eso es lamentable, porque las mujeres millennials tienen un horizonte de inversión largo y mucho tiempo para superar los altibajos del mercado de valores.

Por supuesto, en cualquier cartera de inversión determinada, el objetivo debe ser equilibrar el riesgo con la recompensa. Una cartera concentrada principalmente en acciones podría generar fácilmente un rendimiento anual promedio del 7% basado en el desempeño histórico del mercado de valores.

Mientras tanto, una cartera pesada en bonos podría generar solo la mitad. Suponiendo una contribución mensual de $ 500 durante un período de 30 años, la diferencia entre una cartera agresiva y una conservadora asciende a más de $ 250 000.

Las mujeres obtienen mejores rendimientos de inversión que los hombres

Es posible que las mujeres no tengan confianza en su capacidad para invertir, pero aún así tienden a hacerlo bien. De hecho, en 2017, Fidelity informó que las carteras de mujeres se desempeñaron mejor que las de los hombres en 40 puntos básicos, o un 0,4%.

Puede que no parezca una gran brecha, pero es sustancial cuando se agrava con el tiempo.

Los datos de la plataforma de inversión Openfolio encontraron que esto no fue solo una casualidad: las mujeres inversionistas superaron a los hombres en 2014, 2015 y 2016.

2015 no fue el mejor año para el mercado de valores, pero era más probable que las mujeres salieran ilesas. Las mujeres inversionistas que usaron Openfolio perdieron un promedio de 2.5% ese año, en comparación con una pérdida de 3.8% para los hombres.

La tendencia de las mujeres a invertir mejor que los hombres se remonta a principios de la década de 1990. Un estudio de la Universidad de California en Berkeley, basado en 35.000 cuentas de corretaje durante un período de seis años, encontró que las mujeres generaban retornos que eran un 1% más altos, en promedio, que los hombres.

Incluso las mujeres inversionistas profesionales tienden a hacerlo mejor que los hombres. De hecho, el 43% de los fondos mutuos administrados por mujeres superaron su índice de referencia en 2020, en comparación con solo el 41% de los administrados por hombres, según Goldman Sachs .

etf vs acciones vs fondos mutuos

Las mujeres son ahorradoras más disciplinadas que los hombres

A pesar de lidiar con cheques de pago sustancialmente más bajos en promedio, las mujeres tienden a tener tasas de ahorro más altas que los hombres.

En una encuesta de Fidelity de 2017, las mujeres ahorraron un promedio del 9% de sus cheques de pago anuales, en comparación con un promedio del 8,6% ahorrado por los hombres. Y Vanguard informa que las mujeres de todos los niveles de ingresos tienen tasas de participación en planes de jubilación más altas que los hombres.

Por supuesto, mayores tasas de ahorro no necesariamente equivalen a mayores ahorros. balances . Debido a que los hombres ganan más dinero que las mujeres y generalmente invierten de manera más agresiva, aún tienden a acumular más riqueza a largo plazo que sus contrapartes femeninas.

Las mujeres son inversores menos impulsivos que los hombres

El mercado de valores tiende a ser volátil y eso puede llevar a los inversores a actuar impulsivamente y perder dinero en el proceso. Pero los datos muestran que las mujeres no tienden a reaccionar a las fluctuaciones del mercado de la misma manera que lo hacen los hombres.

Wells Fargo informa que las mujeres solteras comercian con un 27% menos de frecuencia que los hombres solteros. Robo-advisor Betterment ha descubierto que las mujeres cambian su asignación de activos con un 20% menos de frecuencia que los hombres en sus carteras. Además, los hombres inician sesión en sus carteras de inversión casi cinco veces por semana en promedio, mientras que las mujeres tienen un promedio de menos de tres inicios de sesión por semana.

Vanguard también ha descubierto que las mujeres comercian con un 40% menos de frecuencia que los hombres. Y esa no es solo una tendencia reciente. Entre febrero de 1991 y enero de 1997, los hombres comerciaron un 45% más que las mujeres, según un estudio de la Universidad de California. Se dijo que todo ese comercio adicional reducía los rendimientos netos de los hombres en un 2,65% anual, en comparación con el 1,72% de las mujeres.

Cómo las mujeres pueden convertirse en inversores más exitosos

Está claro que cuando se trata de invertir, las mujeres están haciendo muchas cosas bien. Están ahorrando una parte respetable de sus ingresos, negociando con una frecuencia razonable y eligiendo inversiones que les permitan superar a los hombres. Pero las mujeres aún tienen trabajo por hacer y el 41% lamenta no haber invertido más de su dinero, informa Merrill Lynch y Age Wave. Como tal, las mujeres deben comprometerse a asumir un papel más proactivo para asegurar su futuro.

Primero, las mujeres deben reconocer su riesgo de longevidad. En 2019, la esperanza de vida promedio de los hombres al nacer era de 76,3 años, en comparación con 81,2 para las mujeres. Debido a que las mujeres tienden a vivir más tiempo, necesitan más ahorros a largo plazo.

Además, sobrevivir a sus homólogos masculinos aumenta la probabilidad de que las mujeres necesiten algún tipo de atención a largo plazo en su vida, cuyo costo puede ser prohibitivamente elevado.

Estas son solo algunas de las razones por las que las mujeres necesitan ahorros a la par con los ahorros de los hombres.

Las mujeres también deben seguir luchando por aumentos e igualdad de remuneración. Existen herramientas que facilitan la comparación de los datos salariales en función de factores como el título del trabajo, la experiencia y la ubicación geográfica. Las mujeres no deben dudar en utilizar hechos y cifras para respaldar sus afirmaciones.

De igual importancia es adquirir el hábito de invertir a una edad temprana. Una mujer que comienza a poner $ 500 cada mes en un plan de jubilación a los 25 años y continúa haciéndolo hasta los 65 años terminará contribuyendo $ 240,000 de su bolsillo. Pero esa suma, si se invierte principalmente en acciones, podría generar un rendimiento anual promedio del 7%. Cuando aplicamos esa suposición, esos $ 240,000 crecen a aproximadamente $ 1.2 millones.

Sin embargo, una cartera conservadora no funcionará tan bien. Una cartera con fuertes bonos que gane un promedio de 3.5% al ​​año resultará en un saldo de ahorros final de poco más de $ 500,000, asumiendo la misma contribución mensual y ventana de inversión.

Por último, las mujeres deben asegurarse de comprender el concepto de asignación de activos por edad. Las acciones son una apuesta inteligente cuando faltan años para la jubilación, pero a medida que se acerca ese hito, las mujeres deberían considerar pasar a bonos y otras inversiones más seguras.

Dicho esto, incluso las personas mayores no deberían deshacerse de sus acciones por completo. Al comienzo de la jubilación, es perfectamente apropiado tener alrededor del 50% de la cartera de uno en acciones con un mayor cambio hacia bonos, certificados de depósito y similares a lo largo del tiempo.

Las mujeres han trabajado duro pero tienen un largo camino por recorrer

Cuando se trata de invertir, las mujeres tienen mucho de qué enorgullecerse. Están ahorrando bien y manteniendo el rumbo frente a los cambios del mercado. Pero las mujeres inversionistas aún deben trabajar para aumentar su confianza y participar en la idea de apostar mucho por las acciones.

Si las mujeres pueden aprender a superar sus miedos, podrán acumular una cantidad impresionante de riqueza y dar a los inversores hombres una carrera por su dinero.

Fuentes

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