Invertir

¿Quiere $ 5,000 en ingresos anuales por dividendos? Invierta $ 57,000 en estas acciones de rendimiento ultra alto

Aunque Wall Street no ofrece garantías, una constante casi constante ha sido el rendimiento superior de las acciones de dividendos a largo plazo.

En 2013, J.P. Morgan Asset Management, una división de JPMorgan Chase , publicó un informe que comparó el desempeño de las empresas públicas que iniciaron y aumentaron sus dividendos entre 1972 y 2012 con las empresas que cotizan en bolsa que no ofrecieron un pago. Los resultados mostraron una diferencia de día y de noche. Las rentables y probadas acciones de dividendos promediaron un rendimiento anual del 9,5% durante cuatro décadas. Mientras tanto, las empresas que no pagan dividendos promediaron un pobre rendimiento anualizado del 1,6% durante el mismo período de tiempo.

Sin embargo, la ironía de la inversión de dividendos es que, a menudo, cuanto mayor es el rendimiento, menor es el rendimiento obtenido. Dado que el rendimiento es una función del pago en relación con el precio de las acciones, una empresa con un modelo de negocio en dificultades o que fracasa rotundamente puede tener un rendimiento ultra alto, pero ser una inversión terrible.





Un empresario colocando crujientes billetes de cien dólares en dos manos extendidas.

Fuente de la imagen: Getty Images.

Afortunadamente, este no es el caso de todas las acciones de rendimiento ultra alto. Inversores que desean generar importantes ingresos por dividendos pueden hágalo con empresas que rindan más del 7%. Si desea generar $ 5,000 en ingresos anuales por dividendos, invertir $ 57,000, divididos a partes iguales entre las siguientes cuatro acciones de rendimiento ultra alto que tienen un rendimiento promedio de casi el 8.8%, sería suficiente.



Annaly Capital Management: rendimiento del 10,4%

Podría decirse que una de las formas más seguras de maximizar sus ingresos por dividendos es poner algo de dinero a trabajar en un fideicomiso de inversión inmobiliaria hipotecaria (REIT) Annaly Capital Management (NYSE: NLY). Annaly ha tenido un rendimiento promedio de alrededor del 10% durante las últimas dos décadas y ha distribuido más de $ 20 mil millones en pagos de dividendos desde su inicio en 1997.

Los REIT hipotecarios como Annaly piden prestado dinero a tasas bajas de préstamos a corto plazo y usan este capital para comprar activos a largo plazo de mayor rendimiento, como valores respaldados por hipotecas (MBS). El objetivo es maximizar la diferencia entre el rendimiento promedio recibido del MBS menos la tasa de interés. Esta diferencia se conoce como margen de interés neto.

Lo interesante de los REIT hipotecarios es que su ciclo de rentabilidad tiende a ser predecible. Tienen un desempeño deficiente cuando la curva de rendimiento de la tasa de interés se está aplanando y / o la Reserva Federal está realizando cambios rápidos o inesperados en la política monetaria.



Por otro lado, se desempeñan bien cuando la curva de rendimiento se está empinando y / o el banco central de la nación está desacelerando los cambios de política monetaria. Históricamente, una recuperación económica de una recesión resulta en este último escenario , lo cual es una gran noticia para Annaly.

Con un rendimiento del 10,4%, Annaly es una buena apuesta para poner la inflación en su lugar.

Pilas ascendentes de monedas colocadas frente a una casa de dos pisos.

Fuente de la imagen: Getty Images.

AGNC Investment Corp .: rendimiento del 8,9%

¿He mencionado que los REIT hipotecarios son un lugar excelente para que los inversores maximicen sus ingresos por dividendos? AGNC Investment Corp. (NASDAQ: AGNC)paga un dividendo mensual sólido como una roca que, en el transcurso de un año, equivale a un rendimiento del 8,9%, a partir del 11 de octubre. Además, AGNC ha promedió un rendimiento anual del 10% o más en 11 de los últimos 12 años.

Las variables que dictan el tira y afloja de la rentabilidad para Annaly son efectivamente las mismas para AGNC Investment. Las primeras etapas de la recuperación económica en los EE. UU. Deberían alentar al banco central de la nación a caminar sobre la cáscara de huevo con su política monetaria hasta 2022, si no 2023. La oferta de la Fed una perspectiva transparente permite a AGNC, Annaly y sus pares la oportunidad de ajustar sus carteras de activos para maximizar su margen de interés neto.

La otra clave para AGNC (y Annaly, para el caso) es invierte casi exclusivamente en valores de agencia . Los activos de la agencia están respaldados por el gobierno federal en caso de incumplimiento.

En el trimestre finalizado en junio, $ 85.5 mil millones de sus $ 87.5 mil millones en valores retenidos estaban respaldados por agencias. Si bien esta protección adicional reduce el rendimiento que recibe de los MBS que compra, también le permite a la empresa utilizar el apalancamiento para inflar sus ganancias.

Una enfermera que atiende a un paciente en una instalación de vivienda para personas mayores.

Fuente de la imagen: Getty Images.

REIT de Sabra Health Care: rendimiento del 8,1%

Otra acción de dividendos capaz de ofrecer una rentabilidad abundante es REIT de Sabra Health Care (NASDAQ: SBRA). Incluso después de reducir su pago trimestral el año pasado en un tercio a $ 0.30, este operador, que está alquilando casi 450 instalaciones de enfermería especializada y viviendas para personas mayores, todavía rinde un abundante 8.1%, con fondos de operaciones más que suficientes para mantener su distribución. .

Como puede imaginarse con razón, la pandemia causó un gran impacto en las instalaciones de enfermería especializada y viviendas para personas de la tercera edad el año pasado. Esta incertidumbre sin precedentes fue el catalizador que llevó a Sabra Health Care a reducir su pago en un tercio.

Sin embargo, las cosas están mejorando rápidamente para Sabra Health Care y sus pares a medida que aumentan las tasas de vacunación contra el coronavirus. La compañía ha recaudado el 99,8% de los alquileres previstos desde el comienzo de la pandemia, hasta agosto de 2021, con aplazamientos de alquiler por un total de solo 1,7 millones de dólares.

Además, parece que Sabra Health Care está en una mina de oro a medida que envejecen los baby boomers. Incluso después de atravesar la pandemia, la tasa de ocupación promedio de la compañía en sus diversas instalaciones varía del 72% al 82% y es probable que aumente con el tiempo.

Con Sabra cotizando actualmente por debajo de su valor en libros, parece una verdadera ganga de alto rendimiento en el espacio REIT de atención médica.

Tuberías de transmisión de petróleo que conducen a múltiples tanques de almacenamiento.

Fuente de la imagen: Getty Images.

Socios de productos empresariales: rendimiento del 7,7%

Una cuarta y última acción de dividendos de rendimiento ultra alto que puede ofrecer grandes beneficios para quienes buscan ingresos es la empresa de energía midstream. Socios de productos empresariales (NYSE: EPD). Aunque su rendimiento es el más bajo de esta lista con un 7,7%, Enterprise Products Partners ha aumentado su pago anual base durante 22 años consecutivos.

Teniendo en cuenta lo que sucedió el año pasado, la idea de depender de las acciones de petróleo para obtener ingresos por dividendos podría no parecer tan aceptable. Cuando la demanda de crudo sufrió un declive histórico durante la pandemia, las perspectivas financieras y los pagos de dividendos para una serie de acciones de petróleo sufrieron.

Pero este no fue el caso de Enterprise Products Partners, que está principalmente protegido de las fluctuaciones salvajes de los precios de la energía, debido a su papel en el manejo del transporte y almacenamiento de combustibles fósiles. La compañía opera aproximadamente 50,000 millas de gasoductos y puede almacenar 14 mil millones de pies cúbicos de gas natural.

Socios de productos empresariales también se beneficia de la estructura de sus contratos con perforadores . Saber con mucha anticipación cuánto petróleo, gas natural y líquidos de gas natural transportará, procesará o almacenará facilita a la administración el desembolso de capital para la expansión de la infraestructura orgánica sin comprometer su pago o rentabilidad.

lo que se considera una gran herencia

En ningún momento durante la pandemia estuvo el dividendo de Enterprise Products Partners en peligro de ser reducido, que es lo que hace que estas acciones de ingresos sean una oportunidad segura para los inversores.



^